1. 毕业设计（论文）主要目标：
近年来中国的金融业发展迅速，但是金融市场起伏变动较大。投资者获得收益的同时伴随着较大的风险，而稳定的超额收益是投资者一直以来追逐的目标。自2010年起，我国融资融券交易正式启动，股票市场引入做空机制。在这种背景下，量化投资逐渐兴起，成为了投资者在金融市场的一种主要的投资方法。统计套利作为量化投资的一种比较完善的投资方法，被广泛地应用。本课题从现有的统计套利理论入手，在现有研究成果的基础上，探讨基于Copula模型的套利策略与传统的基于协整模型的套利策略相比是否具有优良性，希望能为传统的配对交易技术提供一种潜在的强有力的分析选择。
2. 毕业设计（论文）主要内容：
本文对基于协整的配对交易策略与基于Copula的配对交易策略进行实证分析，并对它们的策略收益进行了比较。
本文利用配对期的价格数据，从基本层面、价差平方和与Spearman秩相关系数三个方面对股票的配对组合进行筛选，选择出具有长期均衡关系的股票作为本文的配对组合。然后，利用核密度估计的方法拟合配对股票收益率序列的边缘分布，筛选出最优的Copula函数，通过前人的经验设计出累计交易信号，进而构建了基于Copula模型的配对交易策略。根据不同的交易信号进行测试，选择最优的交易信号进行交易，实现策略的组合收益。同时，利用配对股票的价差序列建立协整模型的交易策略，与Copula策略进行了比较。
剩余内容已隐藏，您需要先支付后才能查看该篇文章全部内容！
3. 主要参考文献
[1] Elliott R J, Van DerHoek J, Malcolm W P. Pairs trading[J]. Quantitative Finance, 2005, 5(3): 271-276.
[2] Gatev E, Goetzmann W N,Rouwenhorst K G. Pairs trading: Performance of a relative-value arbitrage rule[J]. Review of Financial Studies, 2006, 19(3): 797-827.
[3] Vidyamurthy G. PairsTrading: quantitative methods and analysis [M]. Wiley, 2004.
剩余内容已隐藏，您需要先支付 10元 才能查看该篇文章全部内容！立即支付
以上是毕业论文任务书，课题毕业论文、开题报告、外文翻译、程序设计、图纸设计等资料可联系客服协助查找。
